Lyxor – Societe Generale – Reale Group

La prima unit linked in Etf protetta all’80%. Raccolti oltre 86 milioni di euro

Lyxor, tra i leader nel campo degli ETF in Italia e in Europa, Societe Generale, primaria banca europea, e Reale Group, gruppo assicurativo internazionale, hanno messo a fattor comune le rispettive expertise realizzando Reale Quota Protetta, la prima polizza Unit Linked che investe in un fondo interno investito in ETF e protetto all’80%. La soluzione assicurativa è stata distribuita fino ad oggi nel corso di due finestre temporali ben precise (maggio-giugno 2015 e gennaio-febbraio 2016) e ha raccolto oltre 86 milioni di euro. La polizza è stata collocata attraverso le Agenzie di Reale Mutua, e un prodotto analogo, denominato Proattiva, da Italiana Assicurazioni.

Reale Quota Protetta rappresenta una soluzione di investimento avanzata, ideata per rendere accessibili le opportunità di crescita offerte dai mercati finanziari anche ai risparmiatori che non sono disposti a esporre i propri capitali a rischi incontrollati. La polizza, infatti, grazie all’investimento nel fondo interno Reale Consolida, beneficia di una protezione del capitale, durante tutto il periodo d’investimento, pari all’80% del valore più alto raggiunto dalla NAV del fondo interno stesso. Ciò significa che nel corso del tempo il livello della protezione può eventualmente solo crescere e mai diminuire.

L’innovativo fondo interno in cui è investita la unit linked “Reale Quota Protetta” risponde a esigenze di investimento e, al contempo, di protezione grazie all’apporto delle expertise di Lyxor e di Societe Generale:

1. Paniere di ETF: il fondo interno investe in un paniere di ETF (principalmente Lyxor ETF) che copre svariate asset class e che vengono selezionate periodicamente da Lyxor in base ad un indicatore sintetico ed oggettivo di qualità. L’“ETF Efficiency Indicator” è stato sviluppato dalla Ricerca di Lyxor e prende in considerazione tre parametri: Tracking Difference, Tracking Error Volatility e liquidità;

2. Modello di gestione ERC: Lyxor gestisce attivamente il citato paniere di ETF con l’ausilio di modelli di risk budgeting che si rifanno alla tematica della Equally Risk Contribution (ERC) ampiamente sviluppata in ambito accademico. Questo modello punta a ridurre la volatilità e i massimi ribassi del paniere di ETF;

3. Protezione TIPP nel durante: Lyxor impiega un modello di gestione TIPP (Time Invariant Portfolio Protection) che ha l’obiettivo di proteggere almeno l’80% della massima NAV raggiunta dal fondo interno. Il meccanismo di protezione, variabile ma mai decrescente, difende l’investimento in qualsiasi momento di vita della unit linked Reale Quota Protetta e non semplicemente alla sua scadenza.

4. Garanzia contrattuale di Societe Generale: SG, sesto gruppo bancario europeo e banca sistemica, garantisce contrattualmente l’80% della massima NAV raggiunta dal fondo interno in qualsiasi condizione di mercato e in caso di inefficacia del citato modello TIPP.

Lyxor e Societe Generale hanno affiancato Reale Group con una serie di seminari sul territorio dedicati alle reti di distribuzione coinvolte al fine di garantire un’efficace comprensione dei meccanismi di Reale Quota Protetta, e del relativo fondo interno.

Reale Quota Protetta ha una durata di circa 6 anni (scadenza 06/07/2022), prevede un premio unico iniziale minimo di 2.500 Euro (massimo di 500.000 Euro) e offre la possibilità di effettuare versamenti successivi, per un importo minimo di 1.500 Euro. Per quanto riguarda i costi, il nuovo prodotto prevede un costo di ingresso una tantum pari al 2,40% e una commissione di gestione annua dell’1,75%. Tali costi sono comprensivi dei costi della protezione e delle tutele assicurative presenti nello strumento che, in caso di decesso del sottoscrittore, prevedono la liquidazione al beneficiario del valore del fondo, con una maggiorazione legata all’età del sottoscrittore.

“La collaborazione con Reale Group – ha spiegato Arnaud Linas, Head ETF & Indexing di Lyxor AM – è per noi strategica, in quanto ci consente di dimostrare come Lyxor, partendo da strumenti semplici ed efficienti come gli ETF, sia in grado di realizzare soluzioni di investimento estremamente innovative che, grazie alle expertise del gruppo, coniughino esigenze di investimento e di protezione”.

“Questa collaborazione testimonia la capacità del gruppo Societe Generale di comprendere i bisogni del mondo assicurativo italiano” specifica Vincenzo Saccente, Co-Head Public Distribution di SG. “Lavorando insieme a Reale Group, abbiamo identificato una soluzione innovativa per il segmento Unit Linked che crea valore per gli assicurati. L’affiancamento della professionalità di Lyxor nella gestione in ETF e la garanzia contrattuale fornita dal gruppo SG dimostrano l’elevata expertise del team di Societe Generale dedicato al segmento assicurativo e sono evidenza della nostra ambizione di essere banca di riferimento per i nostri clienti”.

“Reale Mutua è da sempre alla ricerca di soluzioni interessanti al fine di fornire ai propri Soci/Assicurati delle risposte concrete in fatto di risparmio e sicurezza dei patrimoni: questo nuovo prodotto si adatta particolarmente in una situazione di alta volatilità dei mercati e ad un perdurante scenario caratterizzato da tassi di interesse bassi – ha dichiarato Luca Filippone, Direttore Generale di Reale Mutua – La collaborazione con Lyxor e Société Genérale ci ha consentito quindi di proporre un’innovativa formula di investimento, pensata per rendere accessibili le opportunità di crescita offerte da questa congiuntura economica anche ai risparmiatori che conoscono meno i mercati finanziari e che non sono disposti a esporre i propri capitali a rischi incontrollati”.